En detaljert titt på opsjonshandel. Det beste aspektet av boken er at det i utgangspunktet viser at opsjonshandel ikke er for begineers. Matematikken i boken krever noe sofistikert underanding av statistikk. Imidlertid tror jeg den beste leksjonen jeg tok fra boken var at å ha innsideinformasjon om markest er nøkkelen til suksess. Mange av de viktigste strategiene i boken krever at du holder deg oppdatert med alle opplysninger (forretningsnyheter, regjeringsnyheter, hva er matet, etc) som er tilgjengelig når du handler. Statistisk analyse kan være nødvendig, men det er ikke nok å være vellykket i opsjonshandel. Forordet sier det for erfarne opsjonshandlere, men i beste fall er det nyttig for nybegynnere på jakt etter det neste trinnet. Det starter OK, går over grunnleggende om Black-Scholes, binomial tree modesl, beregning av volatiliteter etc. Du tror du kommer til å komme inn i de interessante kapitlene da - du får fluff om at budet sprer seg bredt for alternativer, hvordan et alternativ kan endring i pris over tid før utløpet, hva en spreadbutterflycalender ser ut som. Virkelig Enhver erfaring alternativer handelsmann ville vite dette allerede. De første kapitlene definerer Gamma, Kurtosis, men det er ikke nevnt igjen for resten av boka. Det siste kapittelet 9 har diagrammer av hva Jeff mener at en IT-løsning bør struktureres. Jeg kan ikke se dette for å være noe for noen, de fleste vil ikke bygge sine egne applikasjoner, og hvis de gjorde det, ville de ikke basere det på noen få dusin vage tegninger og beskrivelser. Det er noen ting som ikke regelmessig snakket om, fastspenning ved utløp, endringer i aksjevolatilitet over inntjening. Hvis du kommer inn i alternativer og ønsker å bestille mange forskjellige bøker for å få forskjellige synspunkter på emnet, kan det være nyttig, ellers tror jeg ikke det er så nyttig. Dette er en veldig god bok (for mellomliggende til avanserte handelsmenn) om alternativer, og konsekvensvolatiliteten har på strategier med straight forward enkel tilnærming. Det er biter av lite matte, som er nødvendig for å forstå kanten med alternativer, skjønt. Boken ga meg noen gode ideer og unike innsikter, i tillegg til at jeg forsterket min forståelse for volatilitet og virkningen som øker og reduserer volatiliteten, har på opsjonspriser og verdier. Denne boken åpnet øynene mine for muligheten for å bruke historiske data for å tjene på de empiriske regelmessighetene som BSM-modellen ikke fanger opp (for eksempel volatilitetssving, pinning ved utløp, prisendringer som ikke bekrefter den lognormale fordeling modellen antar). Hvis allmennheten blindt bruker BSM-modellen og dermed stiller opsjonsprisen som modellen antyder, kan handelsmenn som er klar over disse avvikene, dra nytte av feilprisen. Diskusjoner om strukturerte stillinger er innsiktige. For eksempel har jeg alltid tenkt at opsjoner er effektivt priset slik at forventet fortjeneste fra samtale og sette skal være det samme. Boken viser imidlertid at dette ikke nødvendigvis er sant på grunn av samtalepariteten som drives av arbs. Selv når underliggende pris er meget sannsynlig å falle, forhindrer paritetet at opsjonsalternativene blir for dyre i forhold til anropsalternativer. Min eneste gripe er at tabellene ser for små ut på tenne. Jeg lurer på om Amazon eller forfatteren kan gi en pdf-fil som bare inneholder tabeller og figurer, slik at Kindle-brukere bare kan skrive ut dem og se dem opp. Jeg leste alle de andre vurderingene av denne boken og ble ganske overrasket etter å ha lest boken selv at noen faktisk sa at de var i stand til å kopiere noen av HV, Ivol og piggverdiene fra boken hans. Jeg også gikk gjennom øvelsen for å lage et Excel-regneark, og prøv som jeg kanskje ikke kan justere regnearkverdiene mine for å komme nær Jeffs verdier. For eksempel, i AAPL-dataene kan jeg matche volatilitetsverdiene, men da er pigger av med 10 faktorer. Noen av senere fortellinger som følger med tabellene i kapittel 6, jeg kan ikke duplisere no-way, no-how og tro meg, jeg er nei matematisk ignoramus. Ive prøvde å få sine verdier å starte fra pris og fremover eller starte med de andre verdiene og gå den andre veien for å løse for pris og beklager, men ingen enchilada Så min konklusjon og grunnen til min lave vurdering er at selv om noen av de grunnleggende ideer er gode, tabellene, matematikken og tilhørende fortellende forklaring som følger med disse er ubrukelige. Jeg finner verdi i noe hvis jeg kan duplisere forfatterens resultater. Ive prøvde å komme i kontakt med Jeff, men så langt ikke flaks. Så alt i alt, en OK bok med noen gode ideer, men forfatteren er ingen lærer. Denne boken kunne vært mye bedre. Forfatteren starter sin bok ved å angi mange bøker om handelsalternativer er for akademiske og mangler praktisk bruk. Denne boken er bare en bok som de bøkene. - Han viser oss hvordan du beregner volatilitet i Excel og hvordan du uttrykker de daglige bevegelsene i Sigma-enheter (for eksempel 3,6 standardavvik). - Klar demonstrasjon på de negative effektene av budspørsmål, den store innflytelsen av små volatilitetsbevegelser på opsjonsprisen. - Delen på volatilitetsspikes (selv om forfatteren igjen ikke går i detalj om hvordan man bruker disse pigger) - For teoretisk på prismodeller og volatilitet - Alt for kort på grekerne - Denne hele boken inneholder ikke en klar forklaring på forskjellen mellom underforstått volatilitet og historisk volatilitet, og det forklarer heller ikke klart hvordan man kan satse på alternativer hvis du vet forskjellen. Det er en kort teksttekst på dette i delen om volatilitetsspikes, men det er ikke klart i det hele tatt. Dette kunne lett ha blitt forhindret hvis forfatteren ville ha brukt litt mer tid på det grunnleggende. - Delen på (grunnleggende) alternativstrategier var dårlig etter min mening. Ikke mye brukbare ting i det hele tatt for alternativ handelsfolk som meg trading kreditt spreads og sommerfugler og lignende. Alt i alt, egentlig ikke en dårlig bok, men forfatteren mangler de nødvendige skriftlige ferdighetene til å bringe dette til offentligheten. Mc Millan eller Natenberg er langt bedre. Selv en bok som Hvordan bli rik med alternativ fra Lowell (som inneholder mye mindre detaljer og kompleksitet enn denne boken) vil være mer hjelpsom til den gjennomsnittlige opsjonshandleren. Produktdetaljer: Hardcover: 304 sider Utgiver: FT Press 1 utgave (27. januar 2008) Språk: Engelsk ISBN-10: 0132354691 ISBN-13: 978-0132354691 Produktmål: 6.2 x 1.1 x 9.3 inches Flere detaljer om The Volatility Edge in Alternativ Trading: Nye Tekniske Strategier for Investering i Ustabile Markeder 1ste Editon Last ned Volatilitetskanten i Options Trading: Nye Tekniske Strategier for Investering i Ustabile Markeder 1ste PDF-PDF EbookEn fullstendig bok om volatilitet. Hva. Ja, det var reaksjonen jeg hadde i tankene da jeg mottok et tilbud fra Financial Times Press for å se på manuskript av en kommende bok 8220Volatility Edge i Options Trading 8221 av Jeff Augen, Instruktør, New York Institute of Finance. Siden jeg har et umettelig ønske om å lære, tok jeg imot manuskriptet og bestemte meg for å lese, men det var sammen med min måned lange ferie og kunne derfor ikke skrive en bok for tiden til boken. Nå er boka nå publisert, og du kan kjøpe en kopi fra Amazon. La meg begynne mitt perspektiv at det var verdt tiden min. Det gir merverdiavgift til min eksisterende kunnskap om IVs og spesielt forsterket mine tanker om aksjespenning. Det er ikke en enkel bok og krever derfor uendret oppmerksomhet. Jeg kunne ikke lese og forstå under min reise til steder (min vanlige stil med lesebøker), så jeg bestemte meg for å lese den i løpet av markedstimene, i stedet for å se på skjermer, lese boken og gjøre simuleringer og tilbakestesting også. Boken er kategorisert godt og hvert kapittel har en oppsummeringsside. Ikke hopp direkte til sammendraget som jeg vil anbefale følgende forfattere trodde prosessen for å komme til poengene. Boken dekker grunnleggende om Options Pricing og utdyper mye på volatilitet (kapittel 2 og 3), som kan være en god oppdatering, men hvis du vet det og vært der, gjort det, vil du kanskje hoppe over dem og gå direkte til kapittel 5 som administrerer grunnleggende opsjonsstillinger. En ting jeg vil fremheve, du trenger å ha forståelse om alternativer, burde kjenne greker og ha grunnleggende på plass før du utnytter konseptene fullt ut. Pls OP-verktøykasse for å finne flere verktøy som kan hjelpe deg med å komme i gang. Det samme kapitlet, forklarer setter, samtaler, straddles og strangles, dekket samtaler og putter, syntetiske. Jeg foreslår at du stopper etter å ha lest kapittel 5. Gi deg selv en pause for en dag eller to, og prøv å simulere ideene som forfatteren har beskrevet i kapittel 5. Spille rundt med prisendringene, IVs, og hvis meglerplattformen tillater det, så gjør du prøver på eksempler gitt i boken. Jeg likte kapittel 6, 7 og 8. Jeg kikket raskt gjennom kapittel 9. Kapittel 6 snakker om å håndtere komplekse stillinger og dekker 5 interessante områder 1) Kalender og diagonale sprekker, 2) Forhold, 3) Forhold som spenner over flere utløpsdatoer, 4) Komplekse multiparthandler og 5) Sikring med VIX. Det er mange eksempler, og derfor må du enten ha datamaskinen med deg eller en penn for å følge handelen helt. Du vil ikke finne mye diskusjon om hvordan du konverterer kalenderen til XYZ eller diagonal i kalender etc., men det gir ganske god ide om hvordan du spiller disse. Jeg likedhedging med VIX, men jeg skulle ønske det var få flere eksempler bedre, selv om forfatteren ville ha gitt en portefølje og vise hvordan sikring av det med VIX under forskjellige forhold. Likevel har han gitt god grunn til å forstå VIX som kan suppleres med gratis ressurs på CBOE eller i OPToolbox. Rentesykluser diskuteres i kapittel 7. Jeff har utviklet prisbevegelsene før og etter inntjening og delte eksempler på strategier som kan implementeres for å dra nytte av denne hendelsen i løpet av hver tredje måned. Dette kan være viktig å oppleve handelsfolk som inntjeningssyklus er i ferd med å begynne (på grunn av denne skrivingen). Dette er enda mer interessant for enkelte aksjer som GOOG, AAPL, BIDU, FSLR, SPWR som kan gi gode muligheter utelukkende rundt inntekter. Lagring av aksjer ved utløpssyklus er omtalt i kapittel 8. Jeg likte det. Jeff har veldig godt forklart, på enkle vilkår, hvilke faktorer som kan drive ineffektivitet og volatilitet på denne dagen. Jeg har lenge eksperimentert med Google og har to vellykkede seier. Sjekk den første her og den andre her. Spesielt snakker han om: Raskt akselererende tidsforfall. Store daglige IV svinger IV sammenbrudd på den siste dagen. Lagerpinne forårsaket av avvikling av komplekse posisjoner og hekker. Dette er et ganske interessant kapittel som har potensial til å levere gode resultater, forutsatt at leserne har god forståelse for konsepter og gjorde praktisk erfaring før dykking med ekte penger. Dette er en gang i måneden mulighet og avkastning (og dermed tapet) er signifikant. Jeg vil foreslå å lese det sist (jeg tror det er en grunn til at Jeff holdt det sist). It8217 er en interessant bok som jeg vil gjerne legge til i min leseliste og vil anbefale til de som har litt bakgrunn om greker og forstå grunnleggende om valghandel. Som en god gest, har jeg blitt tilbudt 5 eksemplarer av boka som jeg distribuerer til 5 OPN-medlemmer som ofte bidrar til å lære av andre også. Lønnsom lesing, OP Relaterte artikler Gjør følelse av økonomi-resultater fortsetter OPN Sept 9.2 (Open) Magic Formula Investing Slik står du foran markedet Trading from Your Gut Jeg har ennå ikke fullført å lese gjennom alt, men nivået av analyse og kunnskap er blåst meg vekk Jeg tilbrakte 2 timer i bokhandelen og prøvde å finne en bok som analyserer gjennomvei hvordan alternativene oppfører seg. De var alle de samme før jeg fant denne boken. Takk Jeff for å skrive en bok som har en komplett og godt tenkt tilnærming til alternativer. Jeg vil definitivt se etter andre bøker du bestemmer deg for å skrive (og jeg håper du skriver mange flere av denne kvaliteten) Dette er den mest unike alternativboken jeg har lest. Options8217 pris påvirket av avvik av volatilitet er en vanskelig leksjon. Det ser ut til å svare på hva som har fustert min egen handel. I8217m prøver å få boken til å svare på hvilken strategi som skal brukes i to forskjellige situasjoner. I den første situasjonen er det kjent at den underliggende aksjen plutselig faller, forutser forhandleren at den underliggende aksjen vil fortsette å slippe ytterligere 20 om 20 dager. I den andre situasjonen er det kjent at den underliggende aksjen plutselig faller, forutser handelsmannen at den underliggende aksjen vil stige 44 om 15 dager. Fortell meg hva som kan være hensiktsmessig strategi i hver situasjon. Takk skal du ha. Jeff O p. s. Forut for å lese boken, skjedde det meg hvorfor mine opsjonsstillinger ikke reagerte på den underliggende aksjen. Nå vet jeg mer, men er fortsatt student. Robert Nicholson sier: Jeff, jeg kjøpte Volatilitetskanten i hardback og Non-DRM Ebook fra FTpress (informit) for noen måneder siden, og nå er I8217m skuffet over at denne gangen da jeg kjøpte din nye Day Trading Options-bok gjennom samme leverandør som den PDF er en DRM8217d PDF som ikke kan leses på min iPhone eller iPod touch. Også når du kjøper det fra FTPress i Safari på en Mac, er det ikke klart at du kjøper en DRM Adobe digital versjon versjon av boka fordi den informasjonen ern8217t på siden. Merkelig nok er det i kildekoden til nettsiden selv, men den informasjonen ern8217t gjengis på siden. Før du laster ned denne DRM-krypterte Adobe Reader PDF-filen, må du sørge for: men bare hvis du 8220View Source8221 før du kjøper. I8217m ber om tilbakebetaling eller en ikke-DRM-versjon av boken gjennom folket på informat. John Jakobs sier: Jeg hører at du og ditt produkt er Great Jeg har for øyeblikket et TeleseminarWebinar Series-prosjekt som jeg produserer med Alan Short og tror at du vil være en perfekt passform for denne produksjonen. Jeg vil gjerne gi deg muligheten til å delta som gjestens høyttaler og ekspert på temaet Option Trading. Spesielt fokusert på et produkt av ditt valg innen ditt kompetanseområde. Som høyttaler bør du forvente å tjene mellom 7 og 20 000 dollar for 1 økt som høyttaler (ca. 1 til 1,5 timer). I tillegg kan du forvente følgende fordeler som følge av å delta i denne serien. Tjene fra komforten til ditt hjem Få muligheten til å markedsføre produktet ditt til så mange som 50.000 til 100.000 potensielle nye opt-in-liste kunder. Vok din egen innloggingsliste over kunder. Få mer navnegjenkjenning og markedsføring eksponering av produktene. Få en mulighet. å tjene ekstra provisjoner på opptil 750 per salg ved å sende inn e-postlisten din, motta kontinuerlig markedsføring og evigvarende salg som følge av mine tilknyttede markedsføringspraksiser. Få en sjanse til å vinne Grand Prix MarketingPromotion i en ukes ferie i mange alpinanlegg eller kontantekvivalenter For tiden har jeg forpliktelser fra høyprofilhøyttalere som: Peter Rosenstriech 8211 Forfatter av Forex Revolution og Chief Market Analyst for AMC og kjennetegnet gjestespesialist på MSNBC8217s Squawk Box Charles Dudley 8211 Grunnlegger av Dudley Success Group og Mentoring Corp AJ Brown 8211 TradingTrainer Mario Marciano 8211 Stock Market Funding Med High Profile Speakers, da disse stillingene i serien fyller seg raskt P lease gi meg beskjed om din interesse for å delta så tidlig som mulig. Send meg beskjed om din vilje og ønske om å delta ved å svare på denne e-posten eller via telefon på tallene som er oppført nedenfor. Jeg gleder meg til å høre fra deg og jobbe sammen med deg med denne listen over gode, høyt profesjonelle høyttalere. John Jakobs 845-544-1476 8211 Office 845-406-7056 - Kald 8230 til underliggende (og relaterte hendelser) bevegelse, du kan høste flere og flere fordeler. Her er en bok om implisitt volatilitet som jeg gjennomgått litt tid tilbake. Det kan bidra til å forstå noen begreper om hvordan du kan se 8230 8230 holde kontakten for del 2 som vil bli lagt ut i løpet av de neste to dagene. I mellomtiden, klikk her for å lese min anmeldelse av hans tidligere bok 8220The Volatility Edge i Options 8230 LATEST TWEETS Alt sett for vår lukkede dør private, fullt utsolgt, ProfitPath intensiv begivenhet. føler seg spent Time siden 12 Dager via Facebook Svar - Retweet - Favoritt Fortsatt tvilsomt om geni av Mr. Buffett Hvor kommer pengene inn? Hvor kraften av compounding fungerer Hvordan. t. coGLTn3oTptM Tid siden 16 dager via Facebook Svar - Retweet - Favoritt Hva med å behandle OptionsTrading som en forsikringsvirksomhet Det er mange likheter og smitte mange. t. co7z62qOnCNm Tid siden 23 dager via Facebook Svar - Retweet - Favoritt oskarsyahbana i utgangspunktet tenkte jeg det også. Men skjermbildet av handlerne IB-plattformen (jeg tror det) var nyttig for å forstå stillinger Tid siden 33 dager via Twitter Web Client Svar - Retweet - Favoritt Lønnsom opptjeningssesong FB 30 AMZN 30 GOOG 21. DLTR 14 PPG 30 SPX -2.7 ikke-tjenende , til sign-upgt t. cokLI2l9KcIX Tid siden 33 dager via Twitter Web Client Svar - Retweet - Favoritt venn meg på Facebook Følg OptionPundit på facebook. kopi 2006 ndash 2017 Alternativ Pundit. Alle rettigheter reservert. DISCLAIMER OG MEDDELELSER: Ingen av OptionPundit eller noen av dets offiserer, styremedlemmer, ansatte, annet personell, representanter, agenter eller uavhengige entreprenører er i en slik kapasitet en lisensiert finansiell rådgiver, en registrert investeringsrådgiver eller en registrert meglerforhandler. Alternativer innebærer risiko og er ikke egnet for alle investorer. Alle investorer som håndterer opsjoner, bør lese og forstå publikasjonens egenskaper og risiko for standardiserte alternativer. En kopi av denne publikasjonen kan fås ved å klikke på denne lenken. OptionPundit lover ikke, garanterer eller antyder muntlig eller skriftlig at noe som læres gjennom vårt nyhetsbrev, i noe trykt materiale, eller som vises på vår nettside, nødvendigvis vil resultere i fortjeneste. OptionPundit er opphavsrettsinnehaveren av all tekst og grafikk som finnes på denne nettsiden. Kopiering, publisering eller omfordeling av materiale på noen måte uten skriftlig samtykke fra OptionPundit er strengt forbudt. Eiere, utgivere og agenter av OptionPundit er ikke ansvarlige for eventuelle tap eller skader, monetære eller andre som kan oppstå ved bruk av opplysninger innenfor denne nettsiden andor nyhetsbrev. Innenfor denne nettsiden publiserer vi materialer som oppfyller spesifikke kriterier som representerer egenskaper knyttet til beskrevne handelsstrategier. Individuelle handelsmenn må gjøre sin egen due diligence ved å analysere utvalgte alternativer for å avgjøre om de representerer en passende mulighet. OptionPundit og noen av deres agenter, tilknyttede selskaper, representanter, ansatte, ansvarlige, forretningsforbindelser eller tilknyttede selskaper, partnere eller uavhengige entreprenører er ikke ansvarlige for eventuelle tap eller fortjeneste som kan oppstå ved bruk av informasjon som finnes på dette nettstedet og eller nyhetsbrevet. Tidligere resultater er ikke en indikasjon på fremtidige resultater. Optiehandel innebærer betydelig risiko. Du kan miste penger trading alternativer. De siste resultatene som er lagt ut på dette nettstedet, er ment å gi deg en fornuftig ide om hva du kunne ha gjort eller mistet handel ved å følge OptionPundit-tjenesten, men er på ingen måte en nøyaktig refleksjon av hva du ville ha gjort eller tapt. Derfor bør du ikke stole på våre tidligere handelsresultater som en perfekt replikering av hva dine avkastninger eller tap ville ha vært ved å følge vår tjeneste. Det er inneboende risiko involvert i aksjemarkedet, og disse risikoene bør vurderes før enhver beslutning. Representantene til OptionPundit kan eller ikke inneha en stilling i noen aksjer notert på tidspunktet for offentliggjøring og forbeholder seg retten til å kjøpe eller selge noen sikkerhet, opsjon, fremtidig eller derivatprodukt uten varsel. Ingenting utgitt av OptionPundit bør betraktes som personlig investeringsrådgivning. Selv om OptionPundit-teamet kan svare på dine generelle kundeservicespørsmål, er de ikke lisensiert i henhold til verdipapirlover for å adressere din spesielle investeringssituasjon. Ingen kommunikasjon fra OptionPundit-teamet til deg bør anses som personlig investeringsrådgivning. OptionPundit-produkter leveres elektronisk via e-post og ved tilgang til et medlemskapsområde der varsel om varsel og spesielle varsler blir lagt ut. 2015 OptionPundit. Alle rettigheter reservert. Vilkår for bruk gjelder. Reproduksjon, tilpasning, distribusjon, offentlig visning, utstilling for fortjeneste eller lagring i alle elektroniske lagringsmedier helt eller delvis er forbudt i henhold til loven. Vis 007: Hvorfor implisitt volatilitet er nøkkelen til dine 8220Edge8221 handelsalternativer Last ned de ultimate alternativene Strategi Guide I denne sesjonen av alternativet Alpha Podcast skulle det bli en meget avansert samtale om implisitt volatilitet (IV), og hvorfor forståelse IV er viktig for å vinne og kanten i markedet. I tillegg bruker du et veldig spesielt eksempel med YHOO og HAL begge med IV av 32, men når vi bruker IV prosentiler, finner vi ut at du bør handle disse aksjene helt annerledes. Spenne opp - denne er intens I dagens Show, vil du lære om: Hvorfor Implied Volatility er nøkkelen til kanten din i Trading. Gode tips, spesielt for nybegynnere, om å håndtere ulike typer handelssituasjoner. 3-trinns prosessen i å velge den riktige alternativstrategien uansett markedsretning. Hvorfor elimineringsprosessen er den beste måten å begrense en opsjonsstrategi på. Noen konkrete eksempler på hvordan vi ville velge en strategi for bruk i Closing Bell-segmentet. Lenker og ressurser nevnt i showet: Gratis alternativer Trading kurs: Alternativer Basics 20 Videoer. Enten du er en helt ny handelsmann eller en erfaren handelsmann, må du fortsatt beherske det grunnleggende. Målet med denne delen er å bidra til å legge grunnlaget for utdanningen din med noen enkle, men viktige leksjoner om alternativer. Finne amp Placing Trades 26 Videoer. Vellykket opsjonshandel er 100 avhengig av din evne til å finne og legge inn handler som gir deg en fordel i markedet. Denne modulen hjelper deg å lære hvordan du skanner riktig og velge de beste strategiene for å utføre smartere opsjonshandler hver dag. Prissetting amp Volatilitet 12 Videoer. Denne modulen inneholder leksjoner om mastering implisitt volatilitet og premium prissetting for spesifikke strategier. Vel, se også på IV relativitet og prosentiler som hjelper deg med å bestemme den beste strategien som skal brukes for hvert mulig markedsoppsett. Nøytral Valg Strategier 7 Videoer. Skjønnheten i alternativene er at du kan handle markedet innenfor et nøytralt område, enten opp eller ned. Du lærer å elske sidelengs og rekkevidde bundet markeder på grunn av muligheten til å bygge ikke-retningsstrategier som fortjener om aksjen går opp, ned eller ingensteds i det hele tatt. Bullish Options Strategies 12 Videoer. Naturligvis ønsker alle å tjene penger når markedet går høyere. I denne modulen kan du vise deg hvordan du lager bestemte strategier som tjener fra oppadgående markeder, inkludert lav IV-strategier som kalendere, diagonaler, dekk og retningsdekning. Alternativer Utløpsforsterker Tilordning 11 Videoer. Vårt mål er å sørge for at du forstår logistikken av hvordan hver prosess fungerer og involverte parter. Hvis du ikke føler deg trygg i utløpsprosessene, eller har spørsmål som du ikke kan synes å bli besvart, vil denne delen hjelpe deg. Porteføljeadministrasjon 16 Videoer. Når jeg sier porteføljestyring, antar noen mennesker automatisk at du trenger en Masters fra MIT til å forstå konseptet og strategiene - det er ikke tilfelle. Og i denne modulen, vil du se hvorfor det er ganske enkelt å administrere risikotransaksjonsalternativene dine. Trade AdjustmentsHedges 15 Videos. Jeg er denne populære modulen, og gir deg konkrete eksempler på hvordan du kan sikre ulike opsjonsstrategier for å redusere potensielle tap og gi deg selv en mulighet til å tjene penger hvis ting vrir seg. I tillegg hjelper du deg med å opprette et varslingssystem for å spare tid og gjøre det mer automatisk. Professional Trading 14 Videoer. Ærlig talt, denne modulen er ikke bare for profesjonelle handelsmenn sin for alle som ønsker å ha til slutt alternativer erstatte noen (eller alle) av sin månedlige inntekt. Fordi virkeligheten er at tankegangen er alt hvis du virkelig ønsker å tjene levende handelsalternativer. PDF Guides Amp Checklister: The Ultimate Options Strategy Guide 90 Pages. Vår mest populære PDF-arbeidsbok med detaljerte valgstrategisider kategorisert etter markedsretning. Les hele veiledningen på mindre enn 15 minutter og ha det for alltid å referere. Fortjeneste Trading Guide 33 Pages. Den ultimate veiledningen til inntektsvirksomhet, inkludert de beste tingene du skal se etter når du spiller disse daglige volatilitetshendelsene, forventede bevegelsesberegninger, beste strategier for bruk, justeringer etc. Implisitt volatilitet (IV) Prosentlig Rank 3 Sider. Et kult, enkelt visuelt verktøy for å hjelpe deg å forstå hvordan vi skal handle basert på dagens IV-rangering av en bestemt aksje og de beste strategiene for hver blokkert del av IV. Guide til Trade Size amp Allokering 8 sider. Hjelper deg med å finne ut nøyaktig hvordan du skal beregne ny posisjonsstørrelse, samt hvor mye du skal tildele til hver posisjon basert på din samlede porteføljesaldo. Når til ExitManage Trades 7 Pages. Nedbrudd ved opsjonsstrategi gir deg konkrete retningslinjer for de beste utgangspunkene og prisene for hver handelstype for å maksimere vinnersatsen og fortjenesten på lang sikt. 7-trinns handelsregistreringsliste 10 sider. Våre topp 7 ting du bør være dobbeltsjekker før du skriver inn din neste handel. Denne raske sjekklisten hjelper deg med å holde deg ut av skade, ved å sørge for at du gjør smartere oppføringer. Real Money, LIVE Trading: IWM Iron Butterfly (Closing Trade). Avslutte denne IWM iron butterfly opsjonen handel ga oss en 1100 fortjeneste etter pinning aksjekursen en dag før utløpet på toppen av vår spredning. CMG Iron Condor (Åpningshandel). Jeg har nettopp registrert min live trading plattform (og ekte penger konto) som jeg gikk gjennom prosessen med å skrive inn en ny jern kondor handel i CMG lager. Innsiden vil du se meg analysere, pris og fylle handelen i sanntid. APC Strangle (Closing Trade). Tok ca 150 av denne lille APC-kjevehandelen selv etter at aksjen flyttet helt mot vår korte samtale slår denne måneden. Men som alltid, implisitt volatilitet alltid trumps retning og fordi IV gikk ned, falt verdien av denne spredningen mer-så enn virkningen av retningsbestemte bevegelse høyere. IYR Call Credit Spread (Justering av handel). Denne tilpasningen er bra for 2 grunner. For det første reduserer den samlede risikoen i handel hvis IYR fortsetter å bevege seg høyere. For det andre gir det fortsatt plass til aksjen å falle ned igjen i vårt nye profittvindu. XHB Straddle (Closing Trade). Vi var i stand til å banke en 120 fortjeneste tidlig i mars utløpssyklus for vår XHB-stamme med aksjehandel rett midt i vårt forventede utvalg. AAPL Call Calendar (Åpningshandel). Se bak kulissene mens jeg bruker vår nye overvåkingsprogramvare for å filtrere raskt og finne denne AAPL-call-kalenderenes spredningshandel under generell lav underforståelig volatilitet i markedet. COF Strangle (Justering av handel). Her registrerte jeg min live trading skjerm (og ekte penger konto) som viser deg hele tankeprosessen vi brukte til å justere min nåværende korte kjeve i COF for å redusere risikoen. GDX Strangle (Åpningshandel). Med gulls høy IV kommer vi inn i et nytt kjeve med 70 sjans for suksess og en anstendig kreditt for å selge opsjonsprinsippet. IBB Iron Condor (Closing Trade). I dag var det en jernkondor som vi handlet i IBB for en 142 fortjeneste. Innsiden vil du se meg analysere utgangsprisen og fylle handelen i sanntid. Takk for å høre Jeg er ydmyk at du tok deg tid til å høre på vårt show, og jeg tar aldri det for gitt. Hvis du har noen tips, forslag eller kommentarer om denne episoden eller emner som du liker å høre meg, må du bare legge til tankene dine nedenfor i kommentarfeltet. Ønsker automatiske oppdateringer når nye show går live Abonner på alternativet Alpha Podcast på iTunes. Google Play. Soundcloud. iHeart Radio eller Stitcher akkurat nå før du glemmer - det er raskt og enkelt. Nyt du showet Vennligst vær så snill å ta bare 60 sekunder for å forlate en ærlig gjennomgang på iTunes for alternativet Alpha Podcast. Vurderinger og anmeldelser er ekstremt hjelpsomme og verdsatt. De spiller ingen rolle i rangeringen av showet, og jeg leser hver og en av dem. Også, hvis du tror at noen andre i din sosiale sirkel kunne dra nytte av emnet dekket i dag, vennligst del showet med de sosiale medier-knappene du ser. Dette bidrar til å spre ordet om hva vi prøver å oppnå her på Option Alpha, og personlige henvisninger som dette har alltid størst effekt. Om forfatteren Kirk grunnla Option Alpha tidlig i 2007 og fungerer for tiden som Head Trader. Tidligere en investeringsbankør i fusjons - og oppkjøpsgruppen for Deutsche Bank i New York og REIT Analyst for BBampT Capital Markets i Washington D. C. er en full-time Options Trader og Real Estate Investor. Hes blitt intervjuet på dusinvis av investing websitespodcasts og han har blitt sett i Barrons Magazine, SmartMoney, og diverse andre finansielle publikasjoner. Kirk bor for tiden i Pennsylvania (USA) med sin vakre kone og to døtre. IV vil gi deg en rekke forventede lagerbevegelser for etter-inntjening. Så vi kan si at i dette tilfellet var det forventede trekket 14 etter inntekt (opp eller ned). Så aksjene beveger seg 14 (som var forventet og priset), da ville vi fortsatt tjene penger fordi IV droppet selv etter 14 flytte. Hvis aksjen flyttet mer enn forventet, så ja, vi ville bli utsatt for en mulig tapt handel. Denne hjelpen Hva jeg mener er, du solgte et anrop spredt over markedet for TSLA før inntekter, og så fikk du det 14 positive trekket du ville ha. Men hva om resultatregnskapet hadde vært dårlige nyheter i stedet for bra, og du fikk en 14 DROP på aksjekursen Doesn8217t IV bare si at aksjen sannsynligvis vil endres med X, men doesn8217t forteller oss hvilken vei. Virkelig setter pris på din hjelp med å forstå dette 8211 I kan fortelle at det er svært viktig at riktig82 forteller deg størrelsen på bevegelsen ikke retningen. For nesten alle inntektsvirksomhetene vi gjør handler vi da nøytrale, slik at vi ikke nødvendigvis bryr oss om retningen, men bare at aksjen beveger seg mindre enn forventet. Glad du likte showet Ricky og takk for kommentaren. Jeg tror det du må se på med valgmuligheter spesielt er at ting arent binære fordi sannsynlighetene er basert på faktiske markedsforventninger (som derfor pris aksjene). Så hvis vi har en underforstått volatilitetsavlesning på 10 på enkelte aksjer som kommer fra virkelige verden, er faktisk handelskurs. Derfra vet vi at den langsiktige tallet alltid oversettes av litt margin. Hjelper dette jeg kan finne koden du refererte til TOS i podcasten. Når jeg klikker liksene nedenfor, tar de meg til dashbordet. En detaljert titt på opsjonshandel. Det beste aspektet av boken er at det i utgangspunktet viser at opsjonshandel ikke er for begineers. Matematikken i boken krever noe sofistikert underanding av statistikk. Imidlertid tror jeg den beste leksjonen jeg tok fra boken var at å ha innsideinformasjon om markest er nøkkelen til suksess. Mange av de viktigste strategiene i boken krever at du holder deg oppdatert med alle opplysninger (forretningsnyheter, regjeringsnyheter, hva er matet, etc) som er tilgjengelig når du handler. Statistisk analyse kan være nødvendig, men det er ikke nok å være vellykket i opsjonshandel. Forordet sier det for erfarne opsjonshandlere, men i beste fall er det nyttig for nybegynnere på jakt etter det neste trinnet. Det starter OK, går over grunnleggende om Black-Scholes, binomial tree modesl, beregning av volatiliteter etc. Du tror du kommer til å komme inn i de interessante kapitlene da - du får fluff om at budet sprer seg bredt for alternativer, hvordan et alternativ kan endring i pris over tid før utløpet, hva en spreadbutterflycalender ser ut som. Virkelig Enhver erfaring alternativer handelsmann ville vite dette allerede. De første kapitlene definerer Gamma, Kurtosis, men det er ikke nevnt igjen for resten av boka. Det siste kapittelet 9 har diagrammer av hva Jeff mener at en IT-løsning bør struktureres. Jeg kan ikke se dette for å være noe for noen, de fleste vil ikke bygge sine egne applikasjoner, og hvis de gjorde det, ville de ikke basere det på noen få dusin vage tegninger og beskrivelser. Det er noen ting som ikke regelmessig snakket om, fastspenning ved utløp, endringer i aksjevolatilitet over inntjening. Hvis du kommer inn i alternativer og ønsker å bestille mange forskjellige bøker for å få forskjellige synspunkter på emnet, kan det være nyttig, ellers tror jeg ikke det er så nyttig. Dette er en veldig god bok (for mellomliggende til avanserte handelsmenn) om alternativer, og konsekvensvolatiliteten har på strategier med straight forward enkel tilnærming. Det er biter av lite matte, som er nødvendig for å forstå kanten med alternativer, skjønt. Boken ga meg noen gode ideer og unike innsikter, i tillegg til at jeg forsterket min forståelse for volatilitet og virkningen som øker og reduserer volatiliteten, har på opsjonspriser og verdier. Denne boken åpnet øynene mine for muligheten for å bruke historiske data for å tjene på de empiriske regelmessighetene som BSM-modellen ikke fanger opp (for eksempel volatilitetssving, pinning ved utløp, prisendringer som ikke bekrefter den lognormale fordeling modellen antar). Hvis allmennheten blindt bruker BSM-modellen og dermed stiller opsjonsprisen som modellen antyder, kan handelsmenn som er klar over disse avvikene, dra nytte av feilprisen. Diskusjoner om strukturerte stillinger er innsiktige. For eksempel har jeg alltid tenkt at opsjoner er effektivt priset slik at forventet fortjeneste fra samtale og sette skal være det samme. Boken viser imidlertid at dette ikke nødvendigvis er sant på grunn av samtalepariteten som drives av arbs. Selv når underliggende pris er meget sannsynlig å falle, forhindrer paritetet at opsjonsalternativene blir for dyre i forhold til anropsalternativer. Min eneste gripe er at tabellene ser for små ut på tenne. Jeg lurer på om Amazon eller forfatteren kan gi en pdf-fil som bare inneholder tabeller og figurer, slik at Kindle-brukere bare kan skrive ut dem og se dem opp. Jeg leste alle de andre vurderingene av denne boken og ble ganske overrasket etter å ha lest boken selv at noen faktisk sa at de var i stand til å kopiere noen av HV, Ivol og piggverdiene fra boken hans. Jeg også gikk gjennom øvelsen for å lage et Excel-regneark, og prøv som jeg kanskje ikke kan justere regnearkverdiene mine for å komme nær Jeffs verdier. For eksempel, i AAPL-dataene kan jeg matche volatilitetsverdiene, men da er pigger av med 10 faktorer. Noen av senere fortellinger som følger med tabellene i kapittel 6, jeg kan ikke duplisere no-way, no-how og tro meg, jeg er nei matematisk ignoramus. Ive prøvde å få sine verdier å starte fra pris og fremover eller starte med de andre verdiene og gå den andre veien for å løse for pris og beklager, men ingen enchilada Så min konklusjon og grunnen til min lave vurdering er at selv om noen av de grunnleggende ideer er gode, tabellene, matematikken og tilhørende fortellende forklaring som følger med disse er ubrukelige. Jeg finner verdi i noe hvis jeg kan duplisere forfatterens resultater. Ive prøvde å komme i kontakt med Jeff, men så langt ikke flaks. Så alt i alt, en OK bok med noen gode ideer, men forfatteren er ingen lærer. Denne boken kunne vært mye bedre. Forfatteren starter sin bok ved å angi mange bøker om handelsalternativer er for akademiske og mangler praktisk bruk. Denne boken er bare en bok som de bøkene. - Han viser oss hvordan du beregner volatilitet i Excel og hvordan du uttrykker de daglige bevegelsene i Sigma-enheter (for eksempel 3,6 standardavvik). - Klar demonstrasjon på de negative effektene av budspørsmål, den store innflytelsen av små volatilitetsbevegelser på opsjonsprisen. - Delen på volatilitetsspikes (selv om forfatteren igjen ikke går i detalj om hvordan man bruker disse pigger) - For teoretisk på prismodeller og volatilitet - Alt for kort på grekerne - Denne hele boken inneholder ikke en klar forklaring på forskjellen mellom underforstått volatilitet og historisk volatilitet, og det forklarer heller ikke klart hvordan man kan satse på alternativer hvis du vet forskjellen. Det er en kort teksttekst på dette i delen om volatilitetsspikes, men det er ikke klart i det hele tatt. Dette kunne lett ha blitt forhindret hvis forfatteren ville ha brukt litt mer tid på det grunnleggende. - Delen på (grunnleggende) alternativstrategier var dårlig etter min mening. Ikke mye brukbare ting i det hele tatt for alternativ handelsfolk som meg trading kreditt spreads og sommerfugler og lignende. Alt i alt, egentlig ikke en dårlig bok, men forfatteren mangler de nødvendige skriftlige ferdighetene til å bringe dette til offentligheten. Mc Millan eller Natenberg er langt bedre. Selv en bok som Hvordan bli rik med alternativ fra Lowell (som inneholder mye mindre detaljer og kompleksitet enn denne boken) vil være mer hjelpsom til den gjennomsnittlige opsjonshandleren. Produktdetaljer: Hardcover: 304 sider Utgiver: FT Press 1 utgave (27. januar 2008) Språk: Engelsk ISBN-10: 0132354691 ISBN-13: 978-0132354691 Produktmål: 6.2 x 1.1 x 9.3 inches Flere detaljer om The Volatility Edge in Alternativ Trading: Nye Tekniske Strategier for Investering i Ustabile Markeder 1. editon Last ned Volatilitetskanten i Options Trading: Nye Tekniske Strategier for Investering i Ustabile Markeds 1. editon PDF Ebook
No comments:
Post a Comment